えーと
ホストドライブの中に圧縮ドライブが作られます

たとえば Ｄ：ドライブを圧縮すると
その中に１つファイルを作り
それを圧縮したドライブ（Ｄ：）として使います。
たいていの場合、元のＤ：ドライブは ホストドライブＨ：となります

また圧縮されたドライブの容量は
あまり当てにはなりません、下手をすると
予想よりも早くディスクが埋ってしまいます

デメリットは
４８６ぐらいのＣＰＵでは読み書きが遅くなります
それと、圧縮ドライブに傷がつくとそのドライブのファイルが
全てだめになってしまう可能性があります

できれば、ＨＤからいらないものを削除するか
ドライブ増設の方（もしくは交換）がいいと思います。